변동성이란 옵션 기초자산의 움직임의 정도이며 기초자산의 표준편차 입니다.

옵션에서 변동성은 년간수치로 적용되며

변동성 수치와 기초자산을

곱하면 편차의 움직임을 구할수 있습니다.

예를들어 2/11야선을 기준으로

야선 -2.25

콜375행사가 1.05

변동성 15.96%

15.96%×1.05×2.25=0.38

1.05-0.38=0.67

반대인 풋을 예로보면

풋355=행사가 0.70

변동성=23.41

0.70×23.41×2.25=0.37

0.7+0.37=1.07

이란 유추의 값이 나타납니다.

간단한 내재변동성의 이해를 해봅니다.

추가로 시장의 변동성이 커질수록 이 예시가격은 달라질수 있습니다.

각 지수별 변동성은 다릅니다

콜풋 패리티의 방향성전략이 추가된다고

보면 여기에 옵션 변동가격을 기준으로

선물행사가의 계산된 변동성 0.61이라

생각하고 나누면 제가 생각하는 가격은

풋0.70행사가는 1.07 = 1.31

콜1.05행사가는 0.67= 0.48

정도 하락과 상승폭이 될거라 생각됩니다.

만기밴드 360-375 정도로 보며

대응전략으로 한주를 맞이해봅니다.

부족한 부분이 있다면 아낌없는 충고

부탁드립니다.

주변에 내게 다가온 기회는 많이 있다

생각해봅니다. 행동의 대가를 지불하고

투지와 열정을 다하지 않으면 성공은

꿈도 꾸지 말라 생각하면서 끊임없이

자신의 기준과 전략을 다듬고 있습니다.

그릭스. 내재변동. 변동성.수급분석.만기진입.차트분석등 대응을 위해 노력하며 갠적인 생각을 남겨봅니다.

성장하기 위한 노력은 작은 선물로

한단계씩 다가 올거라 믿습니다.

1%의 실수를 줄이기 위해 노력하고

새로운 길을 보면서 높은 산을 향해 걸어갈 수 있도록 멘토 아끼지 않는 고수님께

큰 감사함 남겨 놓습니다.