콜옵션 이번 물을 역대급 폭등장으로 보는 이유들코멘트4

몇일전에 이번 반등이 최대 코스피 2400 까지 가능할 것처럼 제 눈에는 보인다고 글을 썼는데여, 일 때문에 바빠서, 그동안 글을 못 썻는데요, 제가 왜 그렇게 생각하는지 다음들이 그 기술적인 이유들입니다.

1. 외국인들 현물 - 최근 누적 현물 매수 약 1조 3천억원 중 

 - 외인들이 같은 방향으로 최소 3일 이상 매일 3천억원씩  이상 매일 지속적으로 매도하거나, 지속적으로 현물 매수 해서 누적  총 1조원이 넘는 금액으로 매수나 매도하면, 그 방향의 강력한 초기 신호입니다.

2. 외국인 프로그램 매수 
 

  -12월  중순 부터 최근까지 프로그램 누적 매수 약 5조 2천억원 중. (상당히 많은 액수인편임)   

    요즘 외인들이 네이키드 현물 매수 보다 프로그램 매수가 훨씬 더 많기 때문에,

    요즘은 이부분을 더 중요하게 지속적으로 체크해 봐야합니다.

3.  3월물 기관들 누적 선물 매도 포지션 vs 외인들 누적 선물 매수 포지션

 - 기관들 누적으로 1만1천5백 계약 선물 매도중에 외인들은 누적 4 천5백 계약 매수 중인데, 

   기관들 누적 매도 포지션이 점점 싸일수록 외인들의 타겟이 될 가능성이 큼

4.  3월물 야간 선물 외인들 누적 선물 매수 포지션 - 외인들 누적 매수 22,153 계약 매수중

   - 최근 작년 12월 전후로 외인들의 야간 선물 시장 참여 계약수가 엄청 증가하던데,

      별 생각없이 지나갔다가 한국경제 TV 에서 분석가의 말 듣고 깜놀.  12월 만기 전후로 외인들의

      누적  야간 선물 매수 계약수가 코스피 낮장 선물 매수 계약수 보다 훨씬 많다고 하면서 이 사실 알게 됬음 

   - 외인들은 요즘 본인들의 패를 잘 안보이기 위해서 낮장 선물 매수 보다 야간장 선물 매수를 훨싼 더 하고,

      낮에는 네이키드 현물 매수보다 프로그램 매수 를 더 활용해서 본인들의  상승 진카를 더 감출려는게 보입니다.

5.  2 월물 기관 누적 옵션 하방 구축 포지션 vs 외인들 누적 옵션 상방 포지션 구축

    - 아직 월물 초반이라, 누적 옵션 포지션을 논하기는 아직 이르지만,

      초반치군 기관들이 상당히 꽤 많은 풋 옵션 매수 계약수와 초반치군 엄청난 콜 계약수 매도 치구 있고,

      반대로 외인들은 월물 초부터 꽤 강한 상방 옵션 포지션을 구축 하고 있는데, 예전에 폭등장들에서

      봤었던 외인 포지션과 너무 유사해서 지금 계속 유심히 보고 있습니다. 

     (가끔  옵션 누적 포지션 믿지말라는 분들이 가끔씩 있는데여, 국내에서 딱 한 증권사 HTS 만 (D-사)

      누적 옵션 포지션을 정확하게 제공합니다. 다른 증권사들은 전부 다 엉터리 포지션 제공하는 건 저도 잘 알죠.

      잘 모르시면, D-사 거 써보시면,이게 얼마나 매매하는데 유용하게 쓸수 있을지 알게 되실겁니다)

    - 외인들은 310 콜 종목 까지 거의 전 콜 종목들을 매수 중이고, 중간중간  단지 몇개의 콜 종목들 만 매도하고

      있는데, 이 몊개의 콜 매도 종목들은 전형적인 상승 장에 쓰는 카버드 콜로 보입니다.

         반대로 외인들은 등가와 근 외가 풋 종목들을 꽤 많이 매도중 입니다.

6.  엘리엇 파동 - B 반등 파 진행중

      - 지금 현재 우리장은 1-2-3-4-5 상승파동 이후 나오는하락 파동-A-B-C 파동 중에 B 파동으로 제겐 보입니다 .

        2007~ 2008 사이 차트랑 비슷한데요. 2007년11월 에 코스피가 2085 고점찍구,

        그후 조정을 1537 까지 받은 (A-하락파동) 이후, 1900 까지 (B-반등파동) 했었는데요, 

       엘리엇 파동이론에 의하면 B 파동은 상승 5 파동에서 하락 A 파동에서 빠진 부분의 최소 약 3분의 1 이나,

       혹은 최대 약 3분의 2 정도 상승한다고 합니다. 

        보시면, 2007년도 고점 2085-1537= 548 빠졌었죠 여기서 고점부터 빠진 548 포인트의에 약 3분의 2 를

        곱하면 약 364 포인트+ 1537 =1901 포인트. 1900 포인트까지 반등했으니거의비슷하죠?

-      - 최근의 경우, 작년 1월 코스피 2607 고점 (상승 5 파) 찍구, 최근에 저점 1980 (하락 A파) 찍었는데,

          627 포인트 빠졌죠. 여기 빠진 627에 3분의 2 를 곱하면 약 418 포인트 반등할수있는데, 

          1980+418 = 2398 로 반등 B 파동의 끝 부분이 나옵니다. 플러스마이너스10~20포 있을수있는데, 

          아직 월물초이긴 하지만, 제겐 외인들이이번물 최대 2400 까지 올릴 세팅준비로나오는데,

         종합지수로 2400 는 선물 지수로 약 312.5 정도 됩니다.

          아직월물초라조금더포지션형성을기다려봐야하지만,너무나 엘리엇 파동과 외인들 옵션 누적 포지션이비슷해

          소름이돋앗네요. 그러나 오로지 단지 참고만 하시길

         - 상승 파 5 파동 = 코스피 고점 2085 (2007.11.30)  
                                             - 하락 A 파동 = 코스피 1537 (2085 - 1537 = 548 포 빠짐) (2008.3.31)   
                                                                        - 반등 B 파동 = 코스피 1900 (2008.5.30) 

                                                                                      (5 파동과 A 파동 사이 빠진 548 포 곱하기 * 2/3 = 364 포)
                                                                                      (1537 (저점) + 364 포 = 코스피 1901)


  최근과 비교 = 상승 파 5 파동 = 코스피 고점 2607 (2018.1월) 

                                                   - 하락 A 파동 = 코스피 1980 (2607 - 1980 = 627 포 빠짐) 

                                                                            - 예상 반등 B 파동 = 코스피 1980  

                                                                                        (5 파동과 A 파동 사이에 빠진 627 포 곱하기 * 2/3 = 418 포)

                                                                                        (1980 + 418 포 = 코스피 2398 )

7. 평균 이동선 차트

 -   이평선이 급격한 각도로 올라오고 있는데,  275 저항선 이미 야선에서 뚫었고, 다음 저항선인 120 일선 근처까지 와있네요.       야선 상승의 힘을 고려할때, 아마 다음 주 초중반쯤엔 120 일 선은 충분히 뚫을 듯 하고, 이번물 안에 아마 최소한 200 일 선 까지는   충분히 갈 듯한 각도와 힘입니다. 만약 200 일선 뚫으면, 이번물 안에 312.5 까지도 상승이 가능 하다고 개인적으로 봅니다.

-   결론 - 만약 제 견해가 맞다면, 이번 물은 잦은 매매 보다는 외가 콜들을 풀 수윙으로 오랜 기간동안 홀딩 해보는게 큰 수익이 날듯함.   
    개인적인 분석에 극 외가 콜들이 이번 만기 전까지 약 1000~1500 배 전후 까지 뛸 수 있다는 계산이 나와서, 몇일전에 저는 근 외가

   285콜 위주로 샀고, 로또로 극외가 콜 297.5, 300, 302.5 등을 0.01, 0.02, 0.03 등의 평균 가격에 그냥 얼마 안되는 부담안 되는 돈으로 몇십계약에서 100 계약정도 씩 각각 매수 해봤네요. 

절대로 저 따라 하진 마세요. 이건 그냥 터지면 대박이고, 안터지면, 그냥 술 먹었다고 생각하고 버릴 각오이나,  만기 전날 까진 함 그냥 지켜볼랩니다.

* 제가 이렇게 생각하는 부분들은, 지극히 단지 제 개인적인 분석에서 나온 제 개인적인 견해일 뿐 입니다. 꼭 그렇게 된다는 보장은 절대 없습니다. 투자와 결정과 방향 판단은 각자의 개개인의 몫에 달려있으니, 절대로 따라하지 마시고, 그냥 오로지 단지 참고 정도만 하시길 바랍니다.

그럼 다들 성투하세요~! ^^