서울가스 11만원에서 17만원 상승한 것처럼 한진중홀딩스도 갑니다.실적을 보세요

금요일 신한투자창구로 매수한 자가 오늘 매도하네.주식 초보이다 왜 파니? 이런식으로 매매하면 주식투자 실패한다.이런분은 주식투자하지마세요.
가스업종의 지주사 한진중홀딩스와 대성홀딩스 비교 누가 저평가인가?
닭 못가지를 비틀어도 새벽이 오듯이 주가는 실적대로 가는 법이다 단기는 수급에 의해 좌우되지만 중장기적으로는 실적대로 간다.한진중공업홀딩스 2021년 1분기실적:영업이익336억원 순이익 195억원/대성산업 영업이익39억원 적자5억원
1분기실적으로 본 주식의 상대평가 누가 저평가인가?
한진중공업홀딩스: 2021년 1분기실적:영업이익336억원 순이익 195억원:,시총1305억원.주당순자산15500원.pbr 0.3배로 거래됨.올해 자산재평가실시하면 주당순자산은 38천원대임으로 실제pbr0.01배로 거래됨
1분기실적을 보면 시총 5천억원전후에 거래되어도 되니 현시총의 4배를 가니 주가도 4배상승 2만원대는 당연하다.
대성홀딩스(액면가1천원):2021년 1분기실적:영업이익220억원,순이익 130억원:주가 34900원,시총5569억원,주당순자산28천원.pbr1.3배로 거래된다.작년에 자산재평가를 함.액면가5천원환산시 17만원대 주가
서울가스:2021년 1분기실적:영업이익135억원,순이익134억원,주가15만7천원 시총7850억원,주당순자산21만원대,pbr0.8배로 거래된다.작년에 자산재평가를 함.
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결론적으로 한진중공업홀딩스의 실적은 대성홀딩스(시총5569억원)보다 더 좋다.따라서 한진중홀딩스도 시총5천억원대를 가야하니 현재시총1285억원의 4배이상가니 주가는 2만원대를 가는 것이다.
한진중홀딩스주주여 지금 팔면 한마디로 바보이다.바보..
*1/4분기 분기보고서 관련
제58기, 제59기에는 회사의 대규모결손금 보전처리로 무배당을 결정하였습니다. 금년도에는 전기이월된 결손금을 모두 처리(주식발행초과금 및 기타자본잉여금에서 이입)하여 배당할 수 있는 여건을 마련하였으므로, 자회사의 안정적인 경영실적을 바탕으로 실적개선을 통하여 배당가능이익 범위내에서 적정수준의 배당이 될수 있도록 하겠습니다.
과거 주력계열사였던 (주)한진중공업의 자율협약에 따른 누적손실 및 보유지분 무상소각에 따른 결손금 확대로 제54기(2015년회계년도)부터 제59기까지 배당을 지급하지 못하였습니다. 이로 인해 최근 5개년간 배당을 지급하지 않아, 연속배당횟수 및 평균 배당수익률을 기재하지 아니하였습니다.-->올해부터 배당을 합니다

목표주가 6만5천800원 (2006.12에 6만5천800했고 다시 이가격을 돌파하고 향후 12만원간다.한진중공업 없어도 수소,전기,냉난방,열관리사업으로 에너지전문그룹으로 성장한다.)
1. 회사 소개
한진중공업홀딩스 - 지주회사
자회사 한일레저 - 여주에 있는 골프장
자회사 대륜E&S - 서울 노원구,의정부에 있는 도시가스 회사.서울 노원구,강북구,도봉구,의정부,남양주,양주,파주 철원 등 서울 북부,경기도 북부지역 담당
손회사 대륜발전 - 양주에 있는 열, 전기, 냉방을 생산하는 집단에너지 회사
손회사 별내에너지 - 남양주에 있는 열, 전기, 냉방을 생산하는 집단에너지 회사
2. 실적 개선
- 가스공급업체 대륜E&S의 실적이 매년 증가하고 집단에너지사업을 하고 있는 별내,대륜발전의 영업이익과 순이익이 2019년 정책변화 이후부터 빠르게 개선되고 있기에 해마다 실적이 폭발적으로 증가한다.작년3분기실적은 작년동기대비 110%증가하여 다른가스공급업체들이 적자,이익감소지만 한진중홀딩스만 실적이 2배이상 증가했다.
- 20년 3분기까지 영업이익 360억, 순이익 57억 실현. 20.3/4분기 실적은 코로나로 경제가 위축된 상황과 비수기임을 감안할 때 우수한 실적. 재작년4분기 영업이익190억원인데 작년4분기 290억원이상 나오니 작년 온기영업이익은 650억원이상 상회할듯
3. 자산 가치
- 현재 자본총액이 3690억에 주당가치가 13500원 정도이나,공사부담금 1860억은 부채가 아니므로 제거하면 자본총액 5500억, 주당가치는 18600원.
- 두산중공업의 홍천CC 27홀 매각가격 1850억.
이를 한일레저 여주CC 36홀에 적용하면, 2450억.
- 장부가 450억이므로 2000억 정도의 자산이 증가. 자본총계는 7500억. 주당가치는 25400원.
- 위의 경우처럼, 자회사들의 가치를 재산재평가 및 원가법이 아닌 시가법으로 계산하면 자본총계가 3.6조원대 수준.주당가치는 12만원임.
5. 현금흐름
- ‘영업활동 현금흐름’과 ‘영업에서 창출된 현금’이 빠르게 개선되고 있음.
6. 대륜E&S 상장 혹은 흡수합병
- 대륜E&S 상장은 오래된 이슈. 그동안 실적이 부진하여 적극 추진을 못했으나, 2017년이후 실적개선되어 상장 혹은 한진중공업홀딩스와 합병도 가능하다.그래서 대륜솔루션으로 바꾼다.
- 100% 지분을 보유하고 있는 한진홀의 부채해소에 도움.상장 혹은 흡수합병이 올해내에 추진한다
7. LNG 확대
- 21세기는 LNG 시대. LNG는 수소경제의 기반이며 21세기 청정연료로 각광받고 있음.
전 세계 수소경제 붐이 가스업계에 큰 기회가 될 것이라는 국제가스연맹의 보고서가 나와있음
수소전기차와 수소연료의 확대는 세계적인 추세임.
LNG의 성분인 메탄(CH4)에서 탄소(C)를 분리하여 수소를 대량생산 할 수 있음.
- LNG가 무연탄 보다 가격이 낮아지므로 원가경쟁력이 강화되고 있음.(20. 8. 6)
LNG 가격의 낮아지면서 석유, 석탄발전소 보다
친환경에너지인 LNG 집단에너지사업이 더욱 확대될 전망.
- 여름과 겨울, 전력 피크기간 LNG 냉난방을 확대하기 위해 각종 정책 시행.(20. 7. 23)
- 환경문제로 인해 석탄, 석유 소비를 줄이고 LNG 확대정책을 다양하게 개발하고 있으므로
LNG 관련 산업은 신성장산업.
8. 안정성과 성장성
- 대륜E&S 도시가스 사업은 매년 안정적으로 300억 정도의 영업이익이 발생.
대륜발전과 별내에너지 집단에너지 사업은 2017년부터 빠른 속도로 영업이익이 개선되고 있음
- 도시가스와 집단에너지사업은 독점사업이자 기반산업이므로,
코로나 사태로 위축된 세계경기와 관계없이 안정성과 성장성을 유지.
- 현재 도시가스업체 중 유일하게 집단에너지사업을 하고 수익이 나는 상장회사는 한진홀 뿐.
- 한진홀이 흑자인 이유는 지역의 인구밀집 정도, 발전설비의 규모,
별내와 대륜이 열연계를 구축해 보다 효율적인 열공급을 할 수 있기 때문.
- 양주 옥정,회천지구(6.3만 가구) 분양과 입주가 진행 중.
- 남양주 왕숙지구(6.6만 가구) 신도시 사업은 2021년부터 분양계획.
- 한진홀 자,손회사는 이 지역에 도시가스와 집단에너지사업을 하므로 매출이 크게 증가할 것임.
9. 전망
- 적자에서 흑자로 전환, 성장성을 감안하면 주가는 25,000원이 되어야 하나,
보수적인 주가흐름을 감안하여, 올해 25,000, 내년 68,000, 내후년까지 180,000원 정도를 예상.
- 실적개선이 확연하고 앞으로도 실적이 계속 더 나아질 것이므로 폭등의 여지도 있음.
- 3년 후를 예상한다면, 부채가 줄고 감가상각비가 감소하며 이익이 늘어나는 구조에서,
자본이 6000억 정도로 늘 것이며, 자본총계는 1.6조원, 자사주를 뺀 주당 가치는 12만원에 이름.
10. 요약
- LNG 시장을 바탕으로 한 수소경제의 확대.
- LNG 단가 하락과 집단에너지사업의 성장성.
- 부채감소로 인한 금융비용 감소와 우수한 현금흐름.
- 옥정,회천과 왕숙지구의 신도시 사업과 고배당 가능성.
- 대륜E&S 상장과 아울러 원가법에서 시가법으로 회계 변화.
11. 결론
- 한번 상승시 5배이상 바로 돌파할 종목.그만큼 초저평가로 실제bps는12만4천원대로 pbr 0.034의 주가(업종평균pbr은 0.7배임 따라서 23배 상승여력)
- 이제 대세상승가니 내후년까지 12만원대 상승나온다

한진중홀딩스가 자산재평가하면 실제BPS는 4만원대입니다.대성홀딩스가 BPS에 1.3배로거래되니 6만원도 가능합니다.대구에서 가스사업하는 주가34천250원인 시총6천억원인 대성홀딩스(액면가1천원,액면가5천원으로 환산시 1주당 17만1250원)는 작년 자산재평가로 800억원 특별이익발생함. BPS 2만8천원대인데 자산재평가 이익이 반영된 것임.원래는 2만1천원이었음.15년간 자산재평가 하지않은 한진중홀딩스는 보유부동산이 대성홀딩스보다 20배이상 많고 서울 노원구 의정부 남양주에 위치하여 최근 10년사이 3배이상 상승함.따라서 자산재평가하면 최소 8천억원이상 자산재평가이익나온다.그래서 이것을 반영시 실제BPS는 4만원대가 되는 것이다.그러니 주가가 싸니 실제BPS 4만원의 1.5배인 6만원도 갈수있는 것이다.지금 시장의 화두는 인플레이션인데 한진중홀딩스가 최고의 숨은 인플레이션 희트주식이다.
주식매매는 2가지:유동성주식과 품절주 주식:유동성으로 가는 장세는 끝났고 이제는 실적장세이니 실적 가치가 있는 품절주를 매수해야.한진중홀딩스는 품절주이다.품절주는 거래량 매우 적어서 매매가 힘들어 개인들이 꺼려하고 주가상승도 느리지만 이제는 실적장세이기에 거래량도 터지고 순식간에 5배이상 상승한다.유통주식수가 적고 폭발적 매수가 들어오니 상한가로 가는 것은 당연하다.잘하면 5연속상한가도 나온다.어차피 거래량 늘리려 액면분할할 것이니 일봉갭내고 가도 된다.
단타키움아,주담 아니 다른 기획 및 총무 회계담당과 통화....
실적을 물으니 구체적인 내용 못밝히지만 매우 좋은 실적이라고 합니다.대부분이 18천원대에서 물려있다고 하니 자기들은 우리사주가 6만원대라고 말하고 물린상태라 함.10년간의 고생이 끝나고 이제 실적이 폭발적으로 간다고 함.10년전만해도 삼천리 대성홀딩스와 비슷한 가격인 6만원대에서 매매되는데 이제 그가격을 간다고합니다.한진중공업이 없어도 가스 및 난방사업 그리고 수소관련 사업,또한 골프 등 자회들의 실적이 매우 좋다고 함.곧 대륜이앤에스도 상장한다고...
수소 및 차세대 가스사업으로 충분하게 회복함 매출도 올해 1조원돌파하고 3년내에 2조원의 매출도 가능하다고..
한진중공업홀딩스가 지분 100%보유한 ㈜대륜이엔에스 상장:한진중공업홀딩스가 2만8천원,6만원대 가는 이유?
한국거래소 유가증권시장본부는 2014.10.24(금) ㈜대륜이엔에스의 주권 상장예비심사신청서를 심의한 결과, 상장요건을 충족하고 있어 상장에 적격한 것으로 확정하였다.
㈜대륜이엔에스는 ‘99년 설립된 도시가스사업자로 수도권 동북부 지역의 도시가스공급 및 배관공사를 주요 사업으로 영위하고 신청일 현재 ㈜한진중공업홀딩스가 100% 지분을 소유하고 있으며, '13년 기준 매출액 8,951억원 및 당기순이익 157억원을 시현하였다. ㈜대륜이엔에스는 향후 주식분산을 위한 공모과정을 거쳐 유가증권시장에 상장할 예정이다
한진중공업 계열 대륜E&S가 상장절차에 돌입했다.대륜E&S와 주관사인 우리투자증권은 한국거래소 유가증권시장본부에 상장예비심사 청구서를 제출했다. 대륜E&S는 예비심사를 통과하면 상장할 것으로 예상된다.대륜E&S는 도시가스, 집단에너지, 신재생에너지를 공급하는 에너지기업이다. 1999년 한진도시가스로 출발해 2010년 대륜E&S로 이름을 바꿨다.
서울 도봉구 노원구 등 4개 구와 경기도 남양주 양주 포천 동두천시 의정부시 등 8개 시·군의 153만여 가구에 도시가스를 공급하고 있다. 지난해 매출 8951억여원, 영업이익 188억여원을 올렸다. 당기순이익은 155억8320만원으로 전년에 비해 13.3% 증가했다. 지난해 말 기준 자본금은 441억원이며 자산총액은 8382억원에 달한다.한진중공업홀딩스가 지분 100%를 보유하고 있다. 대륜E&S 시가총액은 8000억원 안팎으로 예상된다
==>돌연 상장을 취소하였다.그런데 올해 다시 상장을 한다고 합니다.한진중공업홀딩스의 현시총은 1300억원대인데 너무 저평가이지요.8천억원은 몰라도 최소 4천억원이상 가야지요.그래서 한진중공업홀딩스가 2만8천원대를 가는 것입니다.자산재평가와 대륜이엔에스를 싯가평가시 한진중공업홀딩스의 주당순자산(bps)는 13천원에서 3만8천원이 됩니다.

한중홀은 올해 17000원이상 상승할 가능성 높습니다(leec님 말대로).
sjm6****21.04.21 23:52조회수 77
오늘 제 글은 아랫 leec님 글을 읽어 보고 오늘 우연히 보게 된 한중 공시와 함께 즉홍적으로 생각난 걸 바탕으로 추측성 글을 쓴거니 다소 내용이 약간 오버가 될수도 있지만 재미로 읽어봐 주십시요!
우선 저는 leec님이 아랫 글에서 예상하시는 한중홀 올해 영업이익보다 예상 영업이익을 적게 보고 있습니다.
누가 맞을지 모르겠으나 제가 보기엔, 과거 재무재표를 토대로 보면, 2018년부터 영업이익이 매년 직전 해보다 약 25-30%씩 늘어나는걸 봐서 올해 영업이익은 약 650억 정도로 예상됩니다. 그러나, 최근 3년간 다산신도시 입주 후 늘어난 전기,난방 공급가구 수와 양주 옥정지구에서 추가로 입주한 전기,난방 공급가구 수와 올해 옥정지구에서 새로 입주할 공급가구수를 반영한다면 700억정도의 영업이익도 나올 수 있다고 보는 데 확실한 건 올 1년이 지나 봐야 겠습니다.
그리고 어제 장 끝나고 나서 제가 한중홀 관련 뉴스를 HTS에서 살펴 보던중 우연히 한중중공업 뉴스도 같이 보게 됐는데, 한중 필리핀 2곳 은행이 가지고있던 지분을 누군가가 블록딜 대량매매로 취득했다는 공시가 나왔더군요.
최근 한중 주식매매계약시 한중중공업 지분을 동부건설 컨소시엄이 66.75%만 인수해서 나머지 16.6 %지분을 누가 인수했는지가 궁금했었는데, 그 공시를 보고 저는 혹시 그 나머지 지분을 우리 한중홀이 인수한거 아닌가 하고 급의심이 생겼습니다.
왜냐하면, 한중이 그동안 감각상각비 580억씩수년간 안 쓰고 쌓아 놓았다면 15000억 이상을 현금으로 가지고 있을 것이고, 작년에 미환류소득에 대해 과세 페널티를 감수한 것도 한중 지분 인수가 목적이었다면 세금을 맞을 거 각오하고 돈을 쌓아놓고 있었던게 말이 되거든요.(벌어서 쌓아놓은 돈을 투자나 임금, 배당등에 사용하지 않고 놔두었을 때 페널티로 받는게 미환류소득에 대한 과세임---그당시는 황당했지만 작년 504억 영업이익에도 불구하고 한중홀이 작년에 미환류소득 과세와 일회성 공사로 인해 적자가 날일 없던 순이익이 적자난 거라 볼수 있음)
만일 한중홀이 이번 16.6 %에 달하는 지분을 인수한게 사실이라면 한중홀 주가는 이를 반영하여 조만간 폭등 가능성 높다고 봅니다. (이것이 사실이라면 한일레저 매각 가능 호재와 함께 초특급호재가 겹 발생된거라 2연상 이상 갈수도 있구요...)
한중은 영도조선소 땅값만 용도 변경시 최소 2조이상( 개발하면 개발가치 3조원이상으로 전문가들 예상 하고 있음)으로 평가 받고 있고 잔여 인천 율도부지 (땅값만 평당 950만이상 거래되는바) 10만평이상 가지고 있어 매각가가 1조원에 육박하고, 조선과 건설부문이 모두 호황기에 들어섰기 때문에 건설부문 뿐아니라 조만간 조선부문서도 앞으로 수년간 수주가 폭발적으로 늘것이고 영업이익도 부동산 호황과 사상 최대의사회간접투자로 인해 건설부문 실적과 한중의 캐시카우인 북한항만운염(주)의 꾸준한 실적을 낼걸 감안한 다면 올해만 해도 1000억-1500억정도는 무난한 걸로 예상 되기 때문에 만일 한중홀이 한중 전량 무상감자 당시 채권단과 했을 수도 있는 우리 주주들이 모르는 이면계약에 의해 한중 지분 반을 찾아 온거 라면 한중홀한테는 엄청난 또 하나의 엄청난 호재겠지요.
물론 이 모든 것은 저의 개인적인 추측일 뿐이지만, 사실이라면 한중홀은 품절주라 거래없이 날라 갈겁니다. ㅎㅎ
한중홀 주주님들!! 꿈꾸는건 돈드는 거 아니니, 잘 주무시길 바랍니다.
3.도시가스사 대비 한중홀 부채비율 사실 큰 문제 없습니다 한국가스공사의 부채는 33조원입니다.다...sjm6****21.05.13 00:10
한중홀은 dlfc님의 말씀대로 현재 네이버 재무제표상 부채비율(작년기준 부채 1조 1800억)이 400% 좀 넘는 게 사실이나, 한중홀의 숨어 있는 실제 자산가치를 반영해 계산해보면 120%정도라고 보면 됩니다.이자내는 부채는 6천억원대입니다
당장 올해 한일레저(작년 재무제표상 자산가격 1600억)만 매각해도 3000억-36000억 매각 가격 나오는데 양도세등 부대비용을 내고 약 2500억-2800억 정도 현금으로 들어 올 것이고, 대치동 정석빌딩(장부가 200억) 또한 수년간 가격이 많이 올라 매각시 800억-900억 정도는 받을 수 있을 것 이고 양도세 등 부대비용 내고도 현금으로 최소 600억 정도 회사에 유입될 것입니다. .
거기다 대륜이엔에스, 대륜발전, 별내에너지 모두 도심에 위치하여 땅값 등이 그동안 많이 상승했기 때문에 최근 10여년간 상승된 부동산 가격등을 반영하면 세 회사 합산 장부가 자산가치 대비 6000억 정도는 자산가치가 충분히 더 늘었을 가능성이 많습니다.
따라서, 장부가가 아닌 싯가로 자산을 재평가시 한중홀의 실제 부채비율은 120-130%미만입니다(작년 장부상 자본 3600억에 대륜이엔에스 자산재평가 차액 6000억과 한일레저, 정석빌딩 자산재평가 차액 2500억을 더하면 실제 자본은 1조 2100억이 되고 이걸 작년 기준 부채 1조 1800억 반영해 부채비율 계산하면 약 122 % 나옵니다).
P.S. 내년에 만약 대륜이엔에스 상장한다면 최소 3000억이상 상장차익 예상되며, 이걸로 추가로 이자 발생부채 줄이면 순이익이 추가로 170억 정도 늘어나는 효과가 발생되기 때문에 한중홀은 2년이상 장기 투자시 한일레저및 정석빌딩 매각과 대륜이엔에스 상장이 모두 다 이루어지는 효과가 온전히 발생되는 2023년 한중홀의 순이익은 500억-550억 정도 무난히 나올 가능성 높습니다(올해 순이익 예상치 200-250억에다 한일레저, 정석빌딩 매각으로 인한 순이익증가 130억, 대륜이엔에스 상장으로 인한 순이익 증가분 170억 더하면 500-550억 순이익 나옴).
cf. 거기에 매년 상각하는 감가상각비 570억으로 매년 이자를 같이 갚아 나간다면 순이익은 제가 계산한 순이익보다 당연히 매년 35억 가까이 더 많게 나오겠죠.

[초][초]초저평가 자산주, 지속 성장가치주!
조회 240공감 9비공감 1신고
khsr**** 119.67.***.87 |작성자글 더보기
2021.05.16 18:14
한진중공업홀딩스... 아무리 보수적으로...그림을 소심하게 그릴려고 해도
큰 그림이 그려지네요... 무엇때문일까요?
웬만한 상장기업중 작년3월부터 3배 이상 급등 안한 기업이 없고...
액면가 아래 주식은 찾아보기 힘든 시점입니다.
최근에 엄청난 상승으로 대부분의 기업들은 돈을 버는 것에 비하여 주가가 매우 고평가 되어 있는 상황이기도하고...
어느때보다 시장의 변동성이 크다보니 주가급등으로 인한 단기과열종목지정, 투자경고종목으로 지정되는 고평가종목들이 속출하고 있습니다
한진중공업홀딩스를 선택한 주주분들은 상대적 기회의 박탈감을 느낄 수도 있겠지만 지속성장가치주로서의 기회비용은 무한할 수도 있다.라고 보면 좋겠습니다
제가 첨 한진중공업홀딩스를 접했을 때는 설렘으로 밤잠을 설쳤는데...
아직도 그대로 바닥을 기고있네요...
한진중공업홀딩스...
초저평가 자산주이며 성장가치주입니다.
상장기업중 이만한 기업 앞으로 찾아보기 힘듭니다.
자산가치 대비 초저평가 상태 및
실적개선에 대한 기업가치 제고
그리고 무한성장주를 찾았다고 유레카를 외치면서...
“도시가스공급업(대륜E&S), 골프장사업(한일레저), 발전전기업(대륜발전, 별내에너지) 등의 사업에서 발생하는 ㅇㅇㅇ과 매출 지속성이 두드러진다고 분석했다. 투자의견 적극매수(STRONG BUY), 목표주가는 ㅇㅇ만원으로 제시했다.”
이런 증권사 리포트가 하나둘 나올때면 이미 때는 늦습니다.
액면가 아래에서의 마지막 선취매의 기회일지도 모릅니다.
여러분들의 올바른 판단과 긍정의 힘을 믿습니다.
투자에 대한 책임은 본인에게 있습니다
참고바랍니다.