증권사리포트

[삼성엔지니어링] 해외에서만 6.6조원도 가능할 파이프라인 보유

투자의견 매수 적정가격 23,000원

키움증권 라진성 20190408

190408_삼성엔지니어링_1q19 preview_ .pdf

>>일회성 손익 없이 영업이익률 4%대 진입 전망
-동사는 1분기 매출액 1조 4,490억원(YoY +19.0%, QoQ -9.9%), 영업이익 597억원(YoY +180.8%, QoQ +5.6%)을 기록할 전망이다.
-특별히 일회성 손익이 없음을 가정으로 한 수치로, 충당금 및 환입 등이 없는 정상적인 영업환경 하에서 영업이익률이 4%대로 올라왔다는 점은
의미가 있다