증권사리포트

[키움증권] PI 및 연결대상 투자자산 부진

투자의견 매수(유지) 적정가격 117,000원

HI투자증권 강승건 20181113

>>투자의견 Buy 유지, 목표주가는 117,000원으로 6.4% 하향
-키움증권에 대한 투자의견을 Buy로 유지하지만 목표주가는 6.4% 하향함
-3분기 연결기준 순이익은 482억원으로 컨센서스 600억원 및 우리 전망치 568억원을 크게 하회하였음.
원인은 PI 및 연결대상 투자자산(투자조합 등)의 부진 때문임
-3분기 부진한 실적과 10월 이후 진행된 시장 지표 악화를 반영하여 동사의 2018년 및 2019년 연결 순이익 전망치를 2,559억원과 2,590억원
으로 각각15.8%, 20.5% 하향 조정함